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5- L’effet de levier en investissement

Effet levier

Les options permettent aux investisseurs de fixer le prix, pour une période de temps spécifique pendant laquelle ils peuvent acheter ou vendre des actions pour une prime (prix) qui est seulement un pourcentage de ce qu’ils paieraient pour la posséder complètement. Cet effet de levier signifie que les investisseurs peuvent être en mesure d’accroître leur potentiel de gain sur mouvement de prix.
 

Exemple d’effet de levier

 
Un investisseur achète 100 actions d’une valeur de 50€ à l’unité ce qui donne 5000€. D’autre part, la possession d’une option au prix d’appel de 5€ avec un prix d’exercice de 50€ donne à l’investisseur le droit d’acheter 100 actions du même produit à tout moment et pendant la durée de vie de l’option qui ne lui coûterait que 500€.

Rappelez-vous que les primes sont cotées sur une base par action, donc une prime de 5€ représente un paiement de la prime de 5€ x 100, ou 500€ par trade d’option.

Supposons qu’un mois après que l’option ait été achetée, le prix des actions augmente à 55€.  Le gain sur cet investissement boursier est de 500€, ou 10%.  Cependant, pour la même augmentation de 5€ du prix d’achat de l’action, la prime d’appel d’option pourrait augmenter à 7€, avec un retour de 200€, ou 40%. Bien que le montant gagné sur l’investissement boursier ne soit supérieur à l’investissement en option, le pourcentage de rendement est beaucoup plus grand avec des options binaires qu’avec des actions.

L’effet de levier a également des répercussions à la baisse. Si l’action ne subit pas la plus value escompté ou chute pendant la durée du trading, l’effet de levier ne peut qu’accentuer le pourcentage de perte de l’investissement.  Par exemple, si dans l’exemple ci-dessus le stock avait plutôt baissé à 40€, la perte d’investissement sur l’action serait de 1000€ (ou 20%).  Pour cette diminution du prix des actions de 10€, la prime de l’option d’appel pourrait diminuer de 2€ résultant en une perte de 300€ (ou 60%). Les investisseurs doivent prendre note, toutefois, qu’en tant qu’acheteur de l’action, le montant maximal de perte est le prix de la prime de l’action.
 

La principale différence entre les options et les actions ordinaires est la manière dont l’investissement est structuré

 
Les actions ordinaires peuvent être détenues indéfiniment par un acheteur, alors que les options ont une date d’expiration. Si une option  » out of the money  » n’est pas exercée avant sont expiration, elle n’existe plus et expire sans valeur (pas de perte pour le trader).
Il n’y a pas de certificats physiques pour l’achat d’options binaires xomme c’est le cas pour les actions ordinaires.
Les actions ordinaires sont émises en un nombre fixe par la société émettrice, alors qu’il n’y a pas de limite au nombre d’options qui peuvent être négociées avec les options binaires. Le nombre d’options qui sont trader est uniquement basé sur la quantité d’investisseurs intéressés par le trading, hausse contre baisse.

Contrairement à l’équité de propriété, la possession d’une option ne confère pas de droit de vote, de dividendes ou la propriété d’une action de la société, sauf si cette option est exercée.

La plus grande similitude est la manière dont les transactions sont traitées :

Les options sont cotées et négociées sur les marchés nationaux SEC réglementés de la même manière que les actions ordinaires.
Les commandes pour les options sont effectuées par des brokers avec des ordres d’achat et de vente.
Les acheteurs et les vendeurs d’options et actions peuvent suivre les performances ainsi que le suivi des transactions à travers les marchés sur lesquels ils trade.

Se former en Bourse

 

 

4 commentaires

  1. Rafael dit :

    Bonjour, je recommande quand on commence en bourse ce n’est pas forcément évident mais le retour sur investissement est colossale !

  2. Remy dit :

    On peut investir en bourse cela reste possible, à essayer.

  3. Lucien dit :

    Je vais me renseigner dès maintenant en m’inscrivant à votre formation de trader, merci.

  4. Venceslas dit :

    Actuellement je suis au canada, pouvez vous me donner le meilleur conseil pour un investissement rentable, faut-il investir en bourse et le voir comme un moyen de s’enrichir, un placement ou un jeu ?

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